Связаться с нами
VIP поддержка
Если у вас вклад от 1,4 млн ₽, кредит от 3 млн ₽, ипотека от 15 млн ₽,
карта Visa Signature/Infinite или Mastercard World Elite
8 (800) 200-66-77
Бесплатно по России
+7 (495) 777-57-00
Если вы за границей
Частным лицам
8 (800) 500-66-77
Бесплатно по России
+7 (495) 967-11-11
Если вы за границей
*0667
Бесплатно с мобильных
Бизнесу
8 (800) 500-40-82
Бесплатно по России
+7 (495) 777-57-04
Если вы за границей
Медиа
BANKIROS

Дешевые кредиты или доходные депозиты: какое решение примет ЦБ по ключевой ставке в пятницу?

12 Июня 2019

На этой неделе ЦБ может снизить ключевую ставку впервые с марта прошлого года. Такого прогноза придерживаются 32 из 34 аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg. Западные экономисты считают, что финансовый регулятор уменьшит ставку на 0,25 п.п., до 7,50%.

Глава Банка России Эльвира Набиуллина также недавно намекнула на возможное снижение ключевой ставки. Во время выступления на ПМЭФ-2019 она отметила, что инфляционные риски стали ослабевать, и ЦБ готов рассмотреть снижение показателя.

Однако ряд экспертов полагают, что сейчас далеко не лучший момент для снижения ключевой ставки. Мы разобрались во всех «за» и «против», а также выяснили, как изменения ключевой ставки повлияют на жизнь обычных россиян.

Почему именно сейчас ЦБ нужно снижать ключевую ставку?

Последний раз регулятор снижал ключевую ставку в марте 2018-го. Тогда ЦБ на протяжении трех лет последовательно опускал показатель – с 17% до 7,25%. Однако санкционное давление и закономерный обвал рубля вынудили Банк России вернуться к ужесточению денежно-кредитной политики.

В сентябре и декабре прошлого года ЦБ поочередно повысил ключевую ставку на 0,25 п.п., до сегодняшних 7,75%. Таким способом регулятор пытался упредить не только волатильность рубля, но и риск всплеска инфляции из-за повышения НДС с 18 до 20% в начале 2019-го. В ЦБ опасались, что рост налоговой ставки вызовет ускорение цен до 5,5– 6% в годовом выражении.

  Но после пиковых 5,3% в марте инфляция стала снижаться. Сейчас регулятор ожидает замедления роста цен к концу года до 4,7%. Аналитики «ВТБ Капитал» полагают, что этот прогноз может быть вскоре снижен до 4-4,5%.

Курс рубля также стабилизировался с начала года. За пять месяцев российская валюта укрепилась к доллару на 7,5%. При этом, несмотря на обвал нефтяных цен в мае на 14,5% и давление торговой войны между США и Китаем на рисковые активы, рубль продолжает сохранять вполне оптимальный курс в 64,5 к доллару.

Кроме того, ожидание скорого снижения ключевой ставки подтверждает высокий спрос на облигации федерального займа у иностранных инвесторов, добавила главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова.

«Крупнейшие ЦБ развивающихся стран смягчают монетарную политику или рассматривают возможности для этого, что также выступает аргументом в пользу продолжения цикла смягчения кредитной политики Банка России», – напомнил аналитик компании «Фридом Финанс» Александр Осин.

Директор аналитического департамента «Локо-Инвеста» Кирилл Тремасов резюмировал, что грядущее снижение ставки на 0,25 п.п. кажется абсолютно очевидным.

Почему понижения ставки может не случиться?

Оптимистичные прогнозы ЦБ по инфляции не гарантируют, что в ближайшие месяцы не произойдет нового скачка роста цен. К примеру, уже в июле могут резкого взлететь цены на бензин после завершения действия договоренности между властями и нефтяниками. Причем в правительстве пока не выработали единой позиции по поводу топливных цен. Так, вице-премьер Дмитрий Козак утверждает, что власти больше не будут вручную сдерживать стоимость бензина на АЗС. При этом ФАС предложил отрегулировать закупки на бирже, чтобы удержать рост топливных цен.

Если власти так и не примут никаких мер, то за лето топливо может подорожать на 5-10%. Это рискует вновь ускорить темпы инфляции, а также взвинтить инфляционные ожидания. Тогда ЦБ снова придется поспешно возвращаться к ужесточению денежно-кредитной политики.

Еще одним препятствием на пути к снижению ключевой ставки могут стать высокие темпы роста потребительского кредитования. С начала года объем выдачи розничных кредитов вырос на 25,3%. Дело в том, что снижение показателя может еще сильнее подстегнуть спрос на банковские займы, поскольку они станут дешевле.

При этом недавно стало известно, что две трети российских заемщиков с трудом выплачивают долги по кредитам и займам.

Однако сейчас ЦБ пытается сдержать спрос на кредиты посредством регулятивных мер. Осенью регулятор планирует ввести специальные надбавки, которые сделают невыгодной выдачу потребкредитов для банков. При этом дешевых кредитов требует российская экономика, которая в первом квартале продемонстрировала самый низкий рост за последние пару лет (0,5%).

Как изменения ставки скажется на жизни россиян?

Если ключевая ставка все же будет снижена, банки начнут закономерно сокращать ставки по кредитам. Сокращение процентных ставок может произойти не сразу, а в течение двух-трех месяцев. По мнению аналитика Moody’s Ольги Ульяновой, банки могут снизить их даже сильнее, чем на 25 п.п.

Вдобавок снижение ставки ЦБ подстегнет тренд на падение доходности депозитов и тем самым позволит банкам немного увеличить маржу, добавила аналитик.

 «Скорее всего, снижение ключевой ставки скажется на ставках по коротким кредитам и депозитам. Меньше этот фактор влияет на длинные продукты — от года и более. Чем длиннее срок депозита или кредита, тем более стабильна его стоимость или доходность», – пояснили в «ВТБ Капитал».

Причем сейчас в банковской системе достаточно рублевой ликвидности, что снижает зависимость процентных ставок от изменений ключевой ставки ЦБ, подчеркнул начальник аналитического управления банка «Зенит» Владимир Евстифеев.

Как резюмировали эксперты, россияне могут не беспокоиться о резком изменении ставок по кредитам или депозитам. В ближайшее время кардинальных изменений среди банковских продуктов не произойдет.

Что будет с ключевой ставкой до конца года?

Если санкционная неопределенность сохранится, то Банк России ограничится лишь одним понижением ставки, уверен экономист Дмитрий Куликов. Но при благоприятных условиях возможны два раунда смягчения денежно-кредитной политики, до 7,25%, добавил директор департамента финансовых рынков банка «Русский Стандарт» Максим Тимошенко.

«Наш базовый сценарий подразумевает еще одно снижение ключевой ставки в сентябре текущего года. Однако, если ФРС будет вынуждена дважды снизить ставки уже в этом году, то это может создать условия и для третьего за год снижения ключевой ставки ЦБ РФ в декабре», – заключил главный экономист «ВТБ Капитала» Александр Исаков

Наверх
Задайте вопрос
Произошла ошибка при отправке формы. Попробуйте снова.
Я – физическое лицо
Я – юридическое лицо
Сообщение отправлено
По срочным вопросам можно позвонить



Присоединяйтесь к нам, читайте полезные материалы и задавайте вопросы 💡

Условия работы сервиса по резервированию номера расчетного счета

Сервис «Онлайн-резервирование номера расчетного счета» (далее – Сервис) предоставляется ПАО Банк ЗЕНИТ (далее – Банк) юридическому лицу – резиденту Российской Федерации (за исключением государственных и муниципальных унитарных предприятий) и индивидуальному предпринимателю (их представителям, действующим на основании Устава или доверенности) (далее при совместном упоминании – Клиент).

Сервис позволяет Клиенту после заполнения экранной электронной формы Заявки на открытие счета (далее – Заявка) в Личном кабинете для резервирования счета и с использованием номера мобильного (сотового) телефона зарезервировать следующие номера расчетных счетов в российских рублях:

  • 40701810… – «Негосударственные финансовые организации»;
  • 40702810… – «Негосударственные коммерческие организации»;
  • 40703810… – «Негосударственные некоммерческие организации»;
  • 40802810… – «Индивидуальные предприниматели».

1. Используя Сервис, Клиент соглашается с тем, что:

1.1. Срок резервирования номера счета составляет 30 (тридцать) календарных дней с момента отправки в Банк Заявки (далее – Срок).

1.2. В течение Срока с использованием одного номера мобильного (сотового) телефона может быть создано не более 5 (пяти) Заявок.

1.3. Зарезервированный номер счета не является открытым в Банке банковским (расчетным) счетом и не может использоваться для расчетов. В случае направления на зарезервированный номер счета денежных средств они возвращаются плательщику.

1.4. Зарезервированный номер счета носит информационный характер.

1.5. Для открытия в Банке банковского (расчетного) счета с ранее зарезервированным номером счета Клиенту необходимо в течение Срока предоставить в Банк документы, необходимые для открытия банковского (расчетного) счета (Закладка «Документы»).

1.6. Условия открытия и обслуживания банковского (расчетного) счета доступны для ознакомления Клиентам на сайте Банка.

1.7. При непредставлении в течение Срока в Банк документов для открытия банковского (расчетного) счета Заявка аннулируется.

1.8. Зарезервированный номер счета не является для Клиента гарантией открытия в Банке банковского (расчетного) счета. Банк оставляет за собой право отказать Клиенту в открытии банковского (расчетного) счета в случаях, предусмотренных действующим законодательством Российской Федерации.

1.9. Сервис не является услугой Банка. Сервис является средством коммуникации Банка с Клиентом.

2. Порядок предоставления Сервиса

2.1. Для резервирования номера расчетного счета Клиенту необходимо заполнить Заявку в Личном кабинете, отразив в ней действительную и достоверную информацию о юридическом лице (далее – ЮЛ) или индивидуальном предпринимателе (далее – ИП).

2.2. Перед направлением Заявки в Банк Клиенту необходимо ознакомиться с Условиями работы сервиса по резервированию номера расчетного счета и текстом согласия на обработку персональных данных. Проставив отметку (флажок) в соответствующем поле (чекбоксе), Клиент подтверждает согласие с Условиями работы сервиса по резервированию номера расчетного счета и дает Банку согласие на обработку его персональных данных.

2.3. После указания в Заявке ИНН/ОГРН (для Клиента – ЮЛ – резидента) либо ИНН ИП/ОГРНИП (для ИП) и нажатия кнопки «Отправить» сведения в Заявке автоматически формируются с использованием сведений из открытых официальных источников информации. Заявка получает статус «Заполнение данных Заявки».

2.4. Если по каким-либо причинам автоматическое заполнение Заявки, указанное в пункте 2.3, невозможно, сведения о ЮЛ/ИП могут быть заполнены вручную. В данном случае в Заявке указывается статус «Заполнение данных организации». Резервирование номера счета Заявки, заполненной вручную, происходит автоматически после проверки ее Банком. В период проверки Заявки ей присваивается статус «Проверка данных организации».

2.5. Дополнительно в Заявке следует:

  • выбрать удобный офис обслуживания из перечня в Заявке;
  • указать адрес, по которому фактически находится постоянно действующий исполнительный орган ЮЛ/ИП;
  • указать информацию для связи Клиента с Банком (телефон, электронная почта).

2.6. Нажатием кнопки «Зарезервировать счет» Клиент отправляет Заявку в Банк. Номер зарезервированного счета отображается в строке «Зарезервированный счет».

2.7. В Заявке Клиент также может:

  • выбрать желаемые дополнительные услуги Банка;
  • указать способ уведомления о состоянии Заявки (телефон, электронная почта);
  • приложить сканкопии документов Клиента в соответствии со списком, указанным в Заявке.

2.8. После резервирования номера счета в Заявке указывается статус «Отправка документов». Клиенту предлагается разместить в Личном кабинете сканкопии необходимых документов.

2.9. Банк вправе запросить у Клиента дополнительные документы, в таком случае Заявка переходит в статус «Дополнить документы». Перечень необходимых Банку документов указывается в Личном кабинете.

2.10. После получения Банком всех необходимых документов в Заявке указывается статус «Проверка банком».

2.11. Статус «Подписание заявки» означает, что Заявка рассматривается Банком.

2.12. При присвоении Заявке статуса «Отказана Банком», Клиенту предлагается обратиться в офис Банка для резервирования номера счета. В этом случае дистанционное резервирование номера счета невозможно.

2.13. Статус Заявки «Подписание договора» означает, что Клиенту необходимо передать в Банк документы, необходимые для открытия счета.

2.14. После подписания документов в целях открытия счета и открытия банковского (расчетного) счета в Заявке указывается статус «Заявка закрыта».

2.15. Если Клиент не желает работать с Заявкой, он может в любое время ее аннулировать нажатием на кнопку «Аннулировать». В таком случае в Заявке указывается статус «Аннулирована клиентом».

2.16. В случае, если Сервис не работает по каким-либо причинам, для резервирования номера расчетного счета Клиент вправе обратиться в удобный для него офис обслуживания Банка.

Согласие на обработку персональных данных

В порядке и на условиях Федерального закона от 27.07.2006 № 152-ФЗ «О персональных данных» даю согласие (далее – Согласие) ПАО Банк ЗЕНИТ, расположенному по адресу: Россия, 117638, г. Москва, ул. Одесская, д. 2 (далее – Банк) на обработку (осуществление действий (операций), включая сбор, запись, систематизацию, накопление, хранение, уточнение (обновление, изменение), извлечение, использование, передачу (распространение, предоставление, доступ), обезличивание, блокирование, удаление, уничтожение) с использованием и/или без использования средств автоматизации моих персональных данных, указанных непосредственно мною в Заявке на открытие счета, а также содержащихся в материалах фотосъемки, в видеозаписи, в аудиозаписи, в протоколах переговоров, а также иных документах на бумажных, электронных носителях, которые будут или были переданы в Банк мною лично (в том числе посредством Личного кабинета для резервирования счета) и/или оформлены, созданы с моим участием в процессе резервирования счета в целях:

  • резервирования номера счета;
  • продвижения продуктов и услуг Банка;
  • разработки, модификации и усовершенствования систем принятия решений, используемых в Банке, в том числе и по результатам статистического анализа указанных данных;
  • предоставления информации организациям, уполномоченным (в силу закона, договора или любым иным образом) на проведение проверок и/или анализа деятельности Банка, а также на осуществление иных форм контроля за деятельностью Банка для целей осуществления ими указанных функций.

Согласие действует с даты его получения Банком и до даты его отзыва мной путем предоставления в офис Банка заявления на отзыв Согласия, если иное не предусмотрено действующим законодательством.

Срок обработки персональных данных устанавливается с момента получения Согласия и действует в течение трех лет.

В случае отсутствия иных законных оснований на обработку персональных данных Банк прекращает обработку персональных данных и уничтожает или обезличивает персональные данные в течение 180 (ста восьмидесяти) рабочих дней с даты окончания срока обработки персональных данных или с даты получения письменного заявления об отзыве Согласия субъекта персональных данных.

Настоящим принимаю риск распространения персональных данных неограниченному кругу третьих лиц при их передаче по общедоступным каналам связи (Интернет).

Указанные в Согласии материалы фотосъемки, видеозаписи, аудиозаписи не используются Банком для установления моей личности и не являются биометрическими персональными данными для идентификации, но могут быть использованы Банком или мной в качестве доказательства при решении спорных вопросов, в том числе в ходе судебного разбирательства.

Требования к защите обрабатываемых персональных данных, в том числе необходимые правовые, организационные и технические меры по защите персональных данных от неправомерного или случайного доступа к ним, уничтожения, изменения, блокирования, копирования, предоставления, распространения и иных неправомерных действий в отношении персональных данных, определяются Банком и соответствуют требованиям Федерального закона от 27.07.2006 № 152-ФЗ «О персональных данных».

Согласие на обработку персональных данных подтверждается субъектом персональных данных путем проставления отметки в соответствующем поле (чекбоксе), расположенном в форме входа на страницу Личного кабинета.